本土光伏电池供给缺口凸显 印度光伏制造扶持政策引发产能关停潮

据路透社援引行业消息人士报道，印度推进光伏本土制造的政策遭遇现实阻碍，受核心零部件供应短缺影响，多家本土光伏组件工厂陆续停产，产业近 40 亿美元投资面临风险。

相关新规自 6 月 1 日起生效，条文要求印度光伏组件厂商只能采用本土生产的光伏电池进行组件制造。新规落地前，印度组件企业使用的光伏电池当中，超过九成依靠进口。政策出台阶段，行业机构便向政府提示风险，本土光伏电池产能无法匹配市场需求，年度供需缺口约 2.6 吉瓦，强制采购本土电池将推高组件售价，延缓光伏电站建设进度。

印度光伏产业结构存在明显失衡特征，全国组件制造产能达到 200 吉瓦，但光伏电池本土产能仅有 27 吉瓦。中小型厂商构成印度组件产业主体，产能占行业总量六成。新规实施之后，近三分之一中小组件企业选择停工。有组件生产商表示，过去三个月本土电池货源持续紧张，政策落地后，组件产出规模将由 3.2 吉瓦收缩至 1 吉瓦。

印度设定能源转型目标，力争 2030 年实现非化石能源发电装机规模 500 吉瓦，光伏发电在其中占比 29%。当前光伏累计装机规模 162 吉瓦，规划到 2030 年提升至 292 吉瓦。产业链上下游供应失衡，将对装机推进节奏形成制约。

全球光伏产业链分工体系成熟，电池、硅片等核心环节集中于具备规模化生产优势的产区。短时间切断成熟进口渠道，本土新增产能建设周期较长，难以快速填补供给空白。光伏项目开发商持续评估组件供货稳定性，调整电站开发时间表。

各国新能源产业推进过程中，本土制造扶持政策、供应链稳定、项目建设节奏需要相互协调。光伏电池供应紧张推升组件采购成本，下游光伏电站投资回报水平随之变动，市场参与者持续跟踪印度相关政策后续调整方向。